第959章 赚钱效应只是一种表象，不是本质啊！

充满专业氛围的小礼堂里。

投影仪射出的光线在幕布上勾勒出复杂的k线图。

乔恩站在台前，手中的激光笔随着他的话语有节奏地移动。

“这就是内包蜡烛图在更短时间框架内的样子。”

乔恩停顿了一下，眼神扫视着台下专注的学员们，接着讲道。

“我们能看到一个明显的阻力位和支撑位，市场试图突破该位，但出现假突破，市场拒绝了低点，大量买家涌入推高价格，这是制定交易计划的理想情况。”

小礼堂里安静极了，只有乔恩沉稳的声音在回荡。

学员们都全神贯注地盯着屏幕，手中的笔不时在笔记本上记录着关键信息。

“在这里制定交易计划很简单直接，等待突破和重新测试，就能找到入场点，也就是我所说的‘钩子’。”

乔恩一边说着，一边用激光笔在屏幕上圈出关键位置。

“这是一个‘复杂’的重新测试，市场短暂突破这里的高点，收盘价高于我们之前在这里看到的任何其他蜡烛，进入这个水平后立即飙升。

所以这个‘钩子’是一个很棒的模式，我很喜欢用它来交易。”

这时，台下一位学员举手提问：“那入场时机具体怎么把握呢？”

乔恩微笑着回答：“你可以选择等到市场显示出一点看涨势头，然后开始回落时入场，入场越早越激进。

在这里你可以看到市场开始回落，然后出现更强的看涨蜡烛，这可能就是你的入场信号。

接着，在‘钩子’之后，市场开始加速，下一个推动波正式开启。

因为我们从更高的时间框架知道趋势是看涨的，接下来出现的内涵蜡烛图并非真正看跌，突破时便触发了下一个推动波。”

另一位学员紧接着提问：“乔恩先生，那吞没蜡烛图又是怎样的情况呢？”

乔恩点了点头，说道：“吞没蜡烛图与内涵日或内涵蜡烛图相反。

在更高的时间框架上，我们能看到非常强劲的看跌蜡烛图和非常小的看涨蜡烛图。

在经历两天的极端抛售之后，市场出现两个内涵日和两个内含蜡烛图，这个内涵蜡烛图有力地推向这个强劲的动力蜡烛图。

当你看到一个内涵蜡烛图收盘价超过这个强劲动力蜡烛图的50%，且朝着趋势方向时，这是一个警告信号，然后我会等待另一个信号，这个信号通常以吞没蜡烛图的形式出现。”

乔恩一边说，一边切换着屏幕上的图表。

“就像这根红色蜡烛图，完全在前一根蜡烛图之外，显示出强劲的动力。

在那个时候，我们能感觉到看跌力量正在重返市场，此时我们切换到一个较低的时间框架，在较低时间框架内寻找延续下跌的机会。”

“较低时间框架看起来是这样的，我们看到这里的盘整是由两条看涨蜡烛和一条看跌蜡烛组成的序列，形成一个通道和一条趋势线，最后一根吞没蜡烛刚刚打破趋势线。

但我们还看到市场正在尝试突破低点，这是一个很好的交易信号。

如果你不愿意在波动点以上进行交易，完全没问题，可以稍等一下，观察市场对低点的反应。

如果看到突破低点，那么这也可能是一个交易选择，虽然入场时间稍晚，但有更多的确认信息。

你预期的下跌推动波已经在路上，在市场突破这里的低点后，便开始加速下跌。”

乔恩喝了口水，润了润嗓子，继续说道：“晨星与黄昏星相反，是一个看涨信号。

我们在更高的时间框架看到，市场进入了这个强势区域，也就是需求区，市场在这里形成一个晨星形态，其中有两个小型表现出犹豫不决的蜡烛，这也是完全没问题的。

一些晨星和黄昏星形态可以有一个犹豫不决蜡烛，也可能有两到三个，你只要确保这里的犹豫不决蜡烛相对较小就行。

关键在于第三根非常强的蜡烛，要确保第三根蜡烛至少在看跌蜡烛一半以上的位置收盘，就像在这种情况下。”

“此时我们切换到一个较低的时间框架，市场已经突破了高点，有强劲的推动力，然后市场开始走低。

对于这种情况，一种交易选择是等待重新测试，但如果市场已经回落到一定程度，重新测试的可能性就不大了。

我们可以看到，在上涨过程中，市场以锯齿状模式上下波动，每次上涨都会留下一个合理的价值缺口，你可以尝试利用价值缺口进行交易，或者研究一下这个下跌趋势，观察较低时间框架的修正波是如何移动和转向的。

在看到大幅下跌之后，可以等待市场加速，然后就能看到市场正在加速下跌。

或者也可以简单地等到市场刷新新高。

但要记住，较低时间框架并不总是会提供入场信号。

有时较高时间框架会出现很好的模式，但较低时间框架就是不提供入场机会。

等待下一个好机

会，比交易一个平庸的机会然后失败而沮丧要好得多。

在这种情况下，交易可能会很困难，尽管市场朝着你预期的方向发展，但你可能抓住了机会，也可能错过。

不过，错过一个并非最佳的交易机会，总比进行一笔明知该跳过的交易而事后懊悔要好得多。”

“最后，在吞没蜡烛图的延续形态中，我们看到市场处于下行趋势，这里出现假突破，市场试图突破低点，将趋势推高。

但当看到市场强烈拒绝之前的低点时，这是一个非常强烈的假突破信号，表明空头力量不再那么强势，买家正在进入。

那，很可能还有大量卖家获利了结，市场被推向之前的高点。

先是减速，然后出现一个看涨吞没蜡烛图作为突破，你也可以说这是一个杯柄形态，这是杯型，这是柄型。

吞没蜡烛图的收盘价高于之前的所有收盘价，这里也是最近的高点，所以这一点非常重要。

然后，你会希望看到一个强劲的突破蜡烛图。

因为在较低的时间范围内，我们有一个良好的阻力水平可以利用，市场正在突破。

但由于吞没蜡烛已经形成，你可以利用突破和重新测试来交易，或者选择立即突破入场。

你可以看到市场正在重新测试较低的水平了！

这就是为什么我一开始说，当你进行重新测试或回调交易时，等待市场再次加速进入你预期的方向非常重要。

仅仅因为市场达到支撑位或阻力位就进行重新测试是不够的，你要确保市场再次加速进入你预期的方向，然后市场才会真正大幅上涨，进入预期方向。”

小礼堂里，学员们沉浸在乔恩精彩的讲解中，对交易市场的理解又深入了几分。

此时，远在湘南白沙市，电视台的导播室内，灯光有些昏暗，他低头看着偷偷看着手机。

沈括紧盯着一片绿色的行情界面，脸上写满了郁闷。

下了班开着车来到，江边的金融街，一边按下28楼的电梯，一边嘟囔：

“卧擦，老董太善变了，这全球经济怎么突然这样了，市场完全乱套了！”

沈括出了电梯看着3:00收盘，忍不住爆了句粗口，心中满是无奈。

市场出现了大幅下跌，很多股票的价格都被腰斩。

他手中持有的股票也未能幸免，所掌控的大量账户资产出现了大幅缩水。

他开始怀疑自己的交易认知和方法是否真的正确，为什么在市场如此恶劣的情况下，自己还是无法避免亏损。

就在沈括陷入困境的时候，他刚好来到赵二狗他们的蓝天公司参加研讨会的录像。

小马看着沈括憔悴的面容，安慰道：

“老沈，市场的波动是正常的，即使是最优秀的交易员，也无法避免在某些时候出现亏损。

关键是要在危机中保持冷静，总结经验教训，寻找新的机会。”

沈括苦笑一下说道：“我感觉自己之前学的东西都没用了，市场好像完全失控了。”

小马笑了笑，说：“我大学毕业以后，自以为了不起，谁知道去年的行情把我给整懵了！

后来我想了很多，大概明白了，交易认知的提升不仅仅是为了在市场好的时候赚钱，更重要的是要在市场不好的时候能够控制风险，保护自己的本金啊！

还有在这种极端的市场环境下，我们更要回归交易的本质，从基本面、资金面、情绪面等多个角度去分析市场，寻找那些具有抗跌性和潜力的股票。”

与此同时，江对岸的晚霞农庄里，阳光洒在翠绿的草坪上，几张白色的桌椅摆放其间，上面放着精致的茶具和点心。

下午3:00收市了，正好外汇还没有到欧洲盘时间，所以，一帮人正悠闲地喝着下午茶。

老关跟肥老板聊着天，他看到肥老板在看手机视频，就说：

“虽然龙头战法和情绪周期理论是游资和超短的圣经，但是如果我们不能去伪存真，有时候呢，这个事情也会走偏！”

“那你说说看，怎样去伪求存！”

肥老板抬起头，饶有兴趣地问道。

“所以我认为是驱动市场往上涨，影响市场买入倾向的最接近本质的东西应该是群体的欲望和行为。

而影响群体欲望行为的本质是群体的心理。

那么群体对市场以及对个股的预期，如果有信心，然后又能得到正向的反馈，又能感觉到安全感，那么此时群体就会加大投入，从而促使资金的大量的流入市场或者板块或者个股当中。

反之，如果群体没有预期，对这个方向板块个股根本就没有预期，得不到正向的反馈，也没有资金上的安全感。

大资金多数时候会选择逢高离场，或者是顺势砸盘。

所以读懂群体行为，理解群体心理才是推演市场上涨下跌和短线情绪起伏的本质。”

肥老板若有所思地点点头：“老关，你这

么一说，我好像有点明白了。

赚钱效应只是一种表象，不是本质啊！”

老关接着说：“对，对于赚钱效应，那就一定有可取之处。

但是也有一个致命的缺点，那就是赚钱效应只是群体行为集中买入或者集中卖出后，盘面受到影响之后出现的一种表象和结果。

那如果我们以结果去推导下一个情绪的结果，那么其实就是以固定的静态逻辑去推演一个动态行为的结果，有点本末倒置的意思。

正是因为这个原因，我们经常可以看到先知先觉者经常利用赚钱效应进行精准的反向收割。”

肥老板好奇地问：“老关，能举个例子说明一下吗？”

老关点点头：“咱们举个例子，我们都知道，交易当中，单边上涨，单边下跌的行情都是很少见的。

多数时候是震荡和拉锯的行情，哪怕不是以指数涨跌衡量，以市场情绪衡量，那么情绪拉扯的行情也是占大多数的。

那就是情绪拉扯的行情和指数拉锯的行情里边，它有一个特点，那就是场内资金没有安全感。

稍微涨一点，它就卖，稍微有点高度，它就撤。

所以你会发现在这种结构里边一旦有了一点点的赚钱效应，其实就会引发这些聪明的资金急于兑现。

此时赚钱效应引来的是兑现，而不是更大的跟风和买入情况。

还有一种情况就是在大型的下跌行情里边，群体找不到安全感，得不到市场的正向反馈，就是大家说的大型退潮这种类型。

那么这种类型之下，每一次指数的反弹和情绪的反抽和反复都是资金顺势或逆势出逃的节点。

所以每一次赚钱效应的好转都是市场反向收割的最佳节点。”

刘同学恍然大悟：“原来如此，我以前都没这么深入想过。”

老关继续说道：“你看啊，经过这么一分析，我们就会发现赚钱效应只是代表某一时刻，市场的强弱。

所以你无法用一个特定时间发生的现象和结果去推断一个变化的未来，这是不科学的。

关键这不是最要命的，最要命的是很多人会把一些偶然的小概率事件当成常态，就认为它是放之四海皆为准的真理。

那比如市场确实存在一些单边上涨的行情，或者情绪的持续性较好的阶段。

那在这样的背景下，市场的走势，有时候正好就契合了情绪周期理论当中的阶段和节点。

然后，就会造成赚钱效应推演的情绪周期会非常的正确。

让很多人感觉到用赚钱效应推演情绪周期，用情绪周期推演行情是非常正确的这种错觉。

但实际上，市场不可能永远是单边上涨行情，市场也不可能永远按照情绪周期设立的固有套路出牌。

如果你刻舟求剑，盲目坚持，只会把账户搞到至死方休啊！

所以，这就是伟大领袖告诉我们实事求是，‘具体问题，具体分析！’”